Humankapitalrechner
Berechne den heutigen Wert deiner künftigen Einkommen bis zur Rente.
Deine Angaben
Modellrechnung ohne Gewähr — keine Anlage-, Steuer- oder Rechtsberatung. Annahme: Diskontierter Barwert bei konstantem Einkommenswachstum und Diskontsatz.
Modellstand und Quellen
Version 2026-09-29.1. Annahmen und Rechenweg siehe Beschreibung. Die Quellen erläutern die genannten Grundlagen. Sie bestätigen keine Renditeprognose und keine Prüfung aller Sonderfälle; maßgeblich bleiben die beschriebenen Modellgrenzen.
Lokaler Szenarienvergleich
Speichere bis zu drei Momentaufnahmen, etwa Basisfall, konservativ und optimistisch. Ändere dazwischen die Eingaben. Die Momentaufnahmen werden nicht automatisch neu berechnet.
Der Humankapitalrechner beziffert dein größtes Vermögen: den heutigen Wert aller künftigen Arbeitseinkommen bis zur Rente — als Barwert mit Einkommenswachstum und Diskontsatz.
So rechnet der Humankapitalrechner
Jedes künftige Jahresnetto (Startwert × Wachstumsrate, ab Jahr 2) wird auf heute abgezinst: Barwert = Σ Jahresnetto ÷ (1 + Diskontsatz)^Jahr. Der Diskontsatz drückt aus, dass Geld in der Zukunft weniger wert ist als heute — je höher er gewählt wird, desto kleiner der Barwert.
Das Modell rechnet jahresscharf mit konstantem Wachstum und ohne Unterbrechungen (Arbeitslosigkeit, Krankheit, Teilzeitphasen). Genau deshalb ist die Zahl vor allem eines: das stärkste Argument für die Absicherung der Arbeitskraft — der BU-Rechner setzt dort an.
2.500 € Netto im Monat, 30 Jahre bis zur Rente, 2 % Einkommenswachstum, 3 % Diskontsatz: Der Barwert deiner künftigen Einkommen liegt bei rund 761.000 € — mehr als die meisten je an Finanzvermögen aufbauen.
Häufige Fragen
›Was ist Humankapital?
Der ökonomische Wert deiner künftigen Arbeitskraft — alle noch ausstehenden Einkommen, auf heute abgezinst. Für die meisten Berufstätigen ist es jahrzehntelang der größte Posten der persönlichen Bilanz, größer als Haus oder Depot.
›Welchen Diskontsatz soll ich wählen?
Üblich sind 2–4 %: grob der sichere Zins plus ein Aufschlag für die Unsicherheit deines Einkommens. Ein sicherer Beamtenjob rechtfertigt einen niedrigeren Satz (höherer Barwert) als ein schwankendes Selbstständigen-Einkommen.
›Was folgt praktisch aus der Zahl?
Zwei Dinge: Die Arbeitskraft ist absicherungswürdig (Stichwort Berufsunfähigkeit — im Beispiel stehen 761.000 € auf dem Spiel), und junge Menschen mit viel Humankapital können im Depot mehr Aktienrisiko tragen als die reine Depotgröße vermuten lässt.
Softwarestand 2026-09-29.1. Fachliche Annahmen stehen beim jeweiligen Rechner; dieses Datum bescheinigt keine vollständige rechtliche Prüfung aller Modelle. Modellrechnung ohne Gewähr, keine Anlage-, Steuer- oder Rechtsberatung. So rechnen wir.